En İyi Temettü Verimliliğine Sahip ETF’ler

Temettü getirisi olan ETF'ler, yatırımcılara pasif gelir elde etme imkanı sunan popüler yatırım araçlarıdır. Bu tür ETF’ler, düzenli kâr payı dağıtan hisselerden oluşan endeksleri takip eder.
Ancak yalnızca temettü verimi değil; bu fonlar, yatırım yapılacak şirketleri seçerken aynı zamanda temettülerin düzenliliği, yıllar içindeki istikrarı, büyüme potansiyeli ve sürdürülebilirliği gibi kriterlere göre bir dizi filtre uygular.
Amaç, yalnızca yüksek getiri değil, aynı zamanda kaliteli ve tutarlı bir gelir profili sunmaktır.

Temettülerdeki bu büyüme tablosu karşısında, birçok yatırımcı bu eğilimden nasıl verimli ve çeşitlendirilmiş şekilde faydalanabileceğini sorguluyor.
Bu fırsattan yararlanmanın en erişilebilir ve popüler yollarından biri, sürdürülebilir yüksek temettü ödeyen şirketlere öncelik veren ETF’ler aracılığıyla yatırım yapmak.

Ancak şunu unutmamak gerekir: Tüm temettü ETF’leri aynı değildir.
Bazıları, tutarlılığı, temettü dağıtım politikası ya da seçtiği varlıkların kalitesi ile öne çıkar.

En Yüksek Temettü Getirisine Sahip ETF’ler

İlginç bir detay ise, Japonya’ya maruz kalan ETF’lerin hâlâ en üst sıralarda yer alması, ancak son 12 ayda en iyi performansı gösterenler arasında olmamaları.
Bu durum, takip ettikleri endeksler hakkında bize önemli bir şey söylüyor:
Belki de bu endeksleri oluşturan şirketler, toplam getiri açısından daha istikrarlı bir performans sunuyor.

2025’te Hangi Temettü ETF’lerine Yatırım Yapmalı?

Bu bölümde, getiri oranı, temettü politikası ve hisse seçim stratejileri açısından öne çıkan bazı temettü ETF’lerini analiz ediyoruz.
Bazılarının sunduğu yüksek getiriler, beraberinde daha yüksek volatilite getirebilirken; bazı ETF’ler ise istikrarı ve üç aylık düzenli temettü ödemesini önceliklendiriyor.

İşte 2025 yılı için öne çıkan en dikkat çekici ETF’lerden biri:

WisdomTree Japan Equity UCITS ETF USD Hedged Acc

WisdomTree Japan Equity UCITS ETF EUR Hedged Acc, WisdomTree Japan Hedged Equity UCITS Endeksi’ni takip ediyor.
Bu endeks, temettü ödeyen Japon şirketlerini kapsıyor ve seçimde ESG kriterleri, kalite faktörü ve momentum gibi ölçütler kullanılıyor. Endeks, temel verilerle (fundamentals) ağırlıklandırılmış şekilde oluşturulmuş.

ETF, optimize edilmiş fiziksel replikasyon yöntemiyle çalışıyor.
Baz dövizi Amerikan doları (USD) ve Japon yenine (JPY) karşı döviz koruması içeriyor.
Fonun merkezi İrlanda’da yer alıyor ve temettü politikası birikim (accumulation) esasına dayanıyor, yani temettüler yeniden yatırıma yönlendiriliyor.

Bu ETF, 6 yıl boyunca yatay bir seyir izledi.
Ancak 2022’den itibaren yükselmeye başladı.
Buna rağmen, 2025’in başlarında yaşadığı %11’lik düşüş, çok da defansif bir davranış sergilemediğini gösteriyor.

Bu nedenle, bu ETF’yi kesinlikle “al ve tut” tarzı bir yatırım aracı olarak sınıflandırmazdım.
Çünkü piyasada daha iyi fiyat performansı sunan ve daha yüksek temettü verimine sahip alternatif ETF’ler mevcut.

L&G Quality Equity Dividends ESG Exclusions Europe ex-UK UCITS ETF

Bu ETF, FTSE Developed Europe ex UK All Cap ex CW ex TC ex REITS Dividend Growth with Quality endeksini takip ediyor.
Endeks, Birleşik Krallık hariç Avrupa’daki şirketlerden, temettü büyümesi ve finansal kaliteye göre seçilen hisseleri içeriyor.
Ayrıca, belirli ESG (çevresel, sosyal ve yönetişim) kriterlerini karşılamayan şirketler bu endeksten dışlanıyor.

Fon, optimize edilmiş fiziksel örnekleme yöntemi kullanıyor.
Baz para birimi Euro ve döviz koruması bulunmuyor.
İrlanda merkezlidir ve temettü dağıtımı üç aylık periyotlarla yapılır.

ETF borsada işlem görmeye başladığından beri performansına baktığımızda, fazla uzun bir geçmişi olmadığını görüyoruz çünkü 2022 yılında işlem görmeye başladı.
2023 yılında çoğu borsa yükseliş yaşarken, bu ETF neredeyse bir yıl boyunca yatay seyir izledi.
2024’te yükselmeye başladı, ancak 2025’in başındaki %10’luk düşüş, bu fonun temettü odaklı diğer ETF’lere göre daha yüksek volatiliteye sahip olduğunu gösteriyor.

Bu davranışın nedeni büyük ihtimalle portföyün %46,93 gibi büyük bir kısmının finans sektörüne bağlı olması.
Çünkü ETF, Birleşik Krallık hariç Avrupa’ya odaklandığı için finans sektörü portföyde oldukça ağırlıklı yer tutuyor.

Xtrackers Euro Stoxx Quality Dividend UCITS ETF 1D

Bu ETF, EURO STOXX® Quality Dividend 50 endeksini takip eder.
Endeks, son 12 aylık temettü verimi, temettü ödeme oranı ve 3 yıllık serbest nakit akışı büyüme oranı gibi kalite kriterlerine göre belirlenen EURO STOXX® endeksindeki en kaliteli ve yüksek temettü verimli 50 hisseden oluşur.

Fon, endeksi birebir izlemek için tam fiziksel replikasyon yöntemi kullanır.
Baz para birimi Euro, döviz koruması yoktur.
Lüksemburg merkezlidir ve üç ayda bir temettü dağıtımı yapar.

2008 küresel finans krizindeki düşüş hariç tutulursa, bu ETF’nin önceki iki fona göre daha iyi bir performans gösterdiği veya en azından daha kısa süre yatay hareket ettiği söylenebilir.

Portföy dağılımında %39 ile finans sektörü ilk sırada yer alıyor, ardından %15,40 ile kamu hizmetleri ve %13 ile isteğe bağlı tüketim sektörü geliyor.

Temettü Odaklı ETF’ler Hangi Stratejileri İzler ve Bu Stratejiler Getirinizi Nasıl Etkiler?

Nasıl ki yatırım fonlarında farklı stratejiler varsa, temettü verimi odaklı ETF’ler de yatırımcı profiline göre farklı seçim ve ağırlıklandırma yöntemleri sunar. İşte en yaygın stratejilerden bazıları:

• Piyasa değeriyle ağırlıklandırılmış ETF’ler: Bu stratejide büyük ölçekli şirketler portföyde daha fazla yer tutar.
• Belirli coğrafi bölgelere odaklanan ETF’ler: ABD, Avrupa ya da gelişmekte olan piyasalar gibi bölgesel temalara göre yatırım yapılır.
• Temettü Aristokratları ETF’leri: On yıllar boyunca düzenli temettü artışı sağlamış köklü şirketlere yatırım yapar.
• Temettü Kralları ETF’leri: Temettü aristokratlarından bile daha sıkı kriterlere sahip, en istikrarlı temettü büyüme geçmişine sahip şirketlere odaklanır.
• Her yıl temettüsünü artıran şirketlere öncelik veren ETF’ler.
• Yüksek temettü verimi (High Dividend Yield) sunan şirketleri seçen ETF’ler.
• Kalite, sürdürülebilirlik ve momentum kriterlerini bir araya getiren hibrit stratejiler.

Bu çeşitlilik sayesinde, yatırımcılar düşük maliyetli ve verimli şekilde temettü odaklı, çeşitlendirilmiş portföylere erişim sağlayabilir.

ETF'ler, düşük maliyetle çeşitlendirilmiş bir portföy oluşturmanıza olanak tanır. 👉 ETF'ler hakkında daha fazla bilgi edinmek için "ETF Nedir Nasıl Çalışır?" başlıklı yazımızı okuyabilirsiniz.

Şirket Türleri ve Temettü Geçmişlerine Göre Sınıflandırma

Temettü yatırımı yaparken şirketlerin temettü geçmişlerini değerlendirmek önemlidir. Bu konuda sıkça kullanılan bazı sınıflandırmalar şunlardır:

• Temettü Başarıları (Dividend Achievers): NASDAQ ve/veya NYSE'de işlem gören ve en az 10 yıldır temettülerini artıran şirketlerdir.
• Temettü Rakipleri (Dividend Contenders): Her yıl en az 10 yıl boyunca temettü ödeyen, ancak henüz 25 yıla ulaşmamış şirketlerdir.
• Temettü Aristokratları (Dividend Aristocrats): S&P 500 endeksinde yer alan ve 25 yıldan uzun süredir temettülerini artıran şirketlerdir.
• Temettü Şampiyonları (Dividend Champions): Temettü Aristokratlarına benzerler, ancak S&P 500 dışındaki şirketleri de kapsarlar.
• Temettü Kralları (Dividend Kings): 50 yıldan fazla süredir temettülerini artıran şirketlerdir.
• Yüksek Temettü Hisse Senetleri: Genellikle piyasa ortalamasının veya S&P 500'ün üzerinde temettü getirisi sunan hisse senetleridir. Bu hisseleri takip eden farklı endeksler mevcuttur ve her biri farklı filtreleme kriterleri kullanır.
• Dow'un Köpekleri: Dow Jones Endüstriyel Ortalama endeksindeki en yüksek temettü veren şirketlerden oluşan bir gruptur.
• Artan Temettü Hisse Senetleri (Dividend Growers): Son yıllarda temettülerini düzenli olarak artıran şirketlerdir. Bu stratejiyi takip eden farklı endeksler bulunur ve her biri farklı filtreler ve zaman aralıkları kullanır.

Not: Yukarıdaki metinde yer alan bilgiler genel bilgilendirme amaçlıdır ve yatırım tavsiyesi olarak değerlendirilmemelidir. Yatırım yapmadan önce kendi araştırmanızı yapmanız ve gerekirse bir finans uzmanına danışmanız önemlidir.

Temettü Fonları ve Kar Payı Ödeyen Fonlar - BIST

Türkiye'de yatırımcılar, temettü getirisi elde etmek için Borsa İstanbul'da işlem gören temettü fonlarını veya kar payı ödeyen fonları tercih edebilirler. Bu fonlar, düzenli temettü geliri veya kar payı dağıtımı ile yatırımcılara ek gelir imkanı sunar. İşte Borsa İstanbul'da alınabilecek popüler temettü fonları ve kar payı ödeyen fonlardan bazıları:

Not: Yukarıda listelenen fonlar, Borsa İstanbul'da alınabilecek temettü fonları ve kar payı ödeyen fonlara örnektir. Yatırım yapmadan önce kendi araştırmanızı yapmanız ve risk toleransınızı değerlendirmeniz önemlidir.

Sıkça Sorulan Sorular (SSS)