Trading’de VSA: Nedir ve Nasıl Çalışır?

Bu makalede, işlem hacmi ve fiyat hareketi arasındaki ilişkiye odaklanarak ileri düzey bir teknik analiz tekniği olan Volume Spread Analysis (VSA) ve VSA stratejisi hakkında konuşacağız. Bu metodoloji, piyasadaki arz ve talebin ardındaki güçleri çözümlemeyi amaçlayarak, traderlara fiyat hareketleri hakkında daha derinlemesine bir bakış açısı sağlar.

Trading’de VSA nedir?

Volume Spread Analysis (VSA), işlem hacmi ile fiyat hareketleri arasındaki ilişkiyi inceleyen bir teknik analiz yöntemidir. VSA, hacmin, arz ve talebin gücünü gösteren bir gösterge olduğu prensibine dayanır. Bu metodolojinin başlatıcısı olan Tom Williams, TradeGuider Systems Software’ın da kurucusudur.

VSA’da Dikkate Alınması Gerekenler Nelerdir?

VSA stratejisini uygularken göz önünde bulundurulması gereken önemli noktaları inceleyelim.

Hacim Analizi

Hacim, bir zaman diliminde işlem gören sözleşme veya hisse sayısını ifade eder ve bir profesyonel traderın ana göstergesi olarak kabul edilir. Özellikle dikkat edilmesi gereken bazı önemli hususlar şunlardır:

  • İklimsel Hacim: Histogramda belirgin olarak öne çıkan hacim miktarları, bu bölgelerin piyasa üzerindeki potansiyel etkisini gösterir.
  • Hacimde Belirgin Eksiklikler: Bu durum, fiyat aralığı ve çubukların kapanışı ile ilişkilendirilmelidir.

Örneğin, bir grafikte, iklimsel hacimin nasıl bir fiyat artışını durdurduğuna dikkat etmek önemlidir. Ayrıca, belirli geri çekilmelerde hacmin azaldığını ve bunun sonucunda trendin devam ettiğini de gözlemleyebiliriz.

VSA’da okumayı kolaylaştırmak için HLC (High, Low, Close) çubukları veya sadece kapanış çubukları kullanılır. Bu, klasik Japon mum grafikleri yerine tercih edilir çünkü bu teknikle kullanılan çubuklar gerekli tüm bilgileri içerir.

  • Düşüş Çubukları (Downbar): VSA’da bir DownBar, kapanışı önceki çubuğun kapanışından düşük olan çubuktur.
VSA Hacim Analizi
  • Yükselen Çubuklar (Upbar): UpBar ise kapanışı önceki çubuğun kapanışının üzerinde olan çubuktur.

VSA’nın Trading’deki İşleyişi Nasıldır?

Volume Spread Analysis (VSA) kullanarak trading yapmak, piyasanın derinliklerini anlamak için hacim verilerini kullanır. VSA, bir reaktif sistem olarak çalışır ve fiyatların gelecekteki yönünü tahmin etmeye çalışmaz. Bunun yerine, iklimsel hacimin varlığı, piyasalarda ekonomik ağırlığa sahip katılımcıların olduğunu gösterir. Bu katılımcılar, fiyatları belirli bir süre için hareket ettirme kapasitelerine sahiptir, bu nedenle pozisyonlarını kademeli olarak oluştururlar veya belirli seviyelerden çıkmak zorunda kalabilirler. Bu tür katılımcıların hareketleri, grafiklerde hacimdeki olağan dışı artışlarla kaçınılmaz olarak yansıtılır. İşlem hacminin belirgin şekilde düştüğü dönemler de bu katılımcıların yokluğunu gösterir.

Bu katılımcılar piyasayı sürekli olarak kontrol edemezler, yalnızca belirli zaman dilimleri için kontrol sağlayabilirler. Piyasa koşullarına yanıt vererek, ana akımdan faydalanmayı hedeflerler.

Spread Desenleri

VSA’daki her desen, bağlam içinde değerlendirilmelidir; tek başına bir çubuk veya mum, eksik bilgi sunabilir. Fiyat aralığı ile hacim arasında bir uyum aramak önemlidir. Eğer spread çok dar olup olağan dışı yüksek hacimle işlem gören bir çubuk varsa, bu durum bize bazı ipuçları sunar.

VSA spread desenleri

Örneğin, 2023 Temmuz’unda Airbnb hisselerinde görülen önemli hacimle çok dar bir çubuk, piyasa katılımcılarının o dönemde aktif olduğunu gösterir. Ayrıca, önceki yükselen çubukların her birinde işlem hacminin giderek azaldığını gözlemlemek mümkündür. Yıl boyunca hissenin iyi performans göstermesi, inanılası gibi değilken, birkaç gün sonra hisse daha yüksek işlem hacmiyle karşılaşabilir. Bu tür belirgin kapanışları işaretlemek, yatırımcılar için iyi bir pratiktir. Bu bölgede fiyatın daha fazla yükselmediği sonradan anlaşılmıştır.

Bu, her şeyi anlatan tek bir ipucu değildir. Fiyat dönüş süreci genellikle tek bir olayla sınırlı kalmaz, kademeli olarak gerçekleşir. Genellikle daha büyük ölçekli grafiklere başvurmak gereklidir, böylece küçük ölçekte gördüğümüzün, yalnızca fiyatta belirli bir ayarlama olduğunu doğrulayabiliriz.

Bu tekniklerin bir arada kullanılması, diğer fiyat hareketi tabanlı tekniklerle birlikte kullanıldığında anlamlı bir bağlam sağlar. Chartismo, Elliott, Wyckoff veya SMC gibi tekniklerle birleştirildiğinde, destek ve direnç seviyelerinde özellikle dikkatli olunmalıdır; bu alanlar sıra dışı aktivitenin ortaya çıkabileceği yerlerdir.

VSA airbnb analiz örneği

Kısa pozisyonlarda başarılı işlemler genellikle aynı tür çubuklarla ve iklimsel çubukların önceden kapandığı bölgelerde gerçekleşir.

Bar Analizi

Çok sayıda sinyal barı vardır ve her birinin özellikleri ile tanımlarıyla ilgili tam bir makale yazılabilir. Ancak, bu barların tümünün temelinde yatan mantık aşağıdaki önermeden gelir:

Zayıflık yükselen barlarda, güç ise düşen barlarda görülür.

Arz ve Talep Yasası

Bir varlığa olan ilgi arttığında, bu varlığı satın almak isteyen daha fazla alıcı olacağı anlamına gelir ve bu durum fiyatların yükselmesine neden olur. Tersi durumda ise ilginin azalması fiyatların düşmesine yol açar.

Neden-Sonuç Yasası

Likit ve düzenlenmiş bir piyasadaki her hareket, önceki bir neden tarafından tetiklenir. Örneğin, bir yükseliş trendi genellikle varlığın daha düşük fiyatlarda birikmesiyle başlar; bir düşüş trendi ise varlığın dağıtılması veya satışı ile oluşur.

Çaba ve Sonuç Yasası

Bu yasa, bu metodolojide en belirgin olanıdır. Büyük bir çaba gösterilmesine rağmen, yani büyük bir hacimle işlem yapıldıktan sonra hareketin devam etmemesi, beklenenin tam tersi bir durumun olabileceğine işaret edebilir. Önemli bölgelerde görülen olağanüstü hacim, bir hareketin sona eriyor olabileceğine dair ipuçları sunar. Örneğin, büyük operatörler alış veya satış için uygun bir fiyat belirlediklerinde piyasaya girerler. Geçmişteki Tesla örneğimizde son düşüşün güçlü bir şekilde alındığını gözlemledik. Bu süreçte hızlı bir tepki süresi olmasa da, genellikle güçlerin tükendiği uzun ve karmaşık bir süreci gözlemleyebiliriz ve en olası olduğunu düşündüğümüz yönde hareket etmeye çalışırız.

VSA Ticaret Stratejisi: David Leyguarda’nın Görüşleri

David Leyguarda’ya göre VSA, tüm işlemlerinin temel taşıdır. Bu strateji her zaman net olmayabilir ve çoğu zaman belirli onayları beklemek zorunda kalırız. Bu yöntem, herhangi bir zaman diliminde uygulanabilir ve yüksek zaman dilimlerinde ideal kurulumları bulmak sabır gerektirir. Günlük ticarette ise, günlük işlemleri bulma imkanı sunar.

Artılar ve Eksiler

VSA kullanmanın avantajları arasında, karmaşık platformlara veya sofistike göstergelere ihtiyaç duymadan, büyük operatörlerle aynı bilgiye ve ekonomik güce sahip olma fırsatı yer alır. Ancak, tüm varlıklar toplam işlem hacmini sunmadığı için bazen bu bilgiler eksik kalabilir; şükür ki en çok işlem gören vadeli işlemler sözleşmelerinde bu yöntem iyi yanıt verir.

Fiyatın dönüşünü düşündüren birçok sinyal verdiği zamanlar olur ve gerçek bir onay için fiyat hareketini dikkatle izlemek gerekir. Sabır ve deneyim, erken girişleri önlemek için kritik öneme sahiptir.

Diğer Teknik Analiz Teorileri

Yine de, teknik analizin birçok diğer teoriden oluştuğunu biliyorsunuz. Bu yüzden, göz atmak isterseniz, burada üç tanesini bırakıyorum:

  • Elliott Dalga Teorisi: Ralph Nelson Elliott tarafından 1930’larda geliştirilen bu teori, finansal varlık fiyatlarının tekrarlanan ve öngörülebilir desenleri izlediğini varsayar. Elliott Dalga teorisi ile ilgili ayrıntılı bilgi edinmek istiyorsanız yazımızı okuyabilirinisz: “Elliot Dalgaları
  • Fibonacci Dizisi: Bu matematiksel dizi, teknik analizde destek ve direnç seviyelerini belirlemek için kullanılır ve doğal desenlerden türetilmiştir. Fibonacci Dizisi ve stratejisi ile ilgili ayrıntılı bilgi edinmek istiyorsanız yazımızı okuyabilirsiniz: “Fibonacci: Teknik Göstergeler
  • Wyckoff Metodu: Bu metodoloji, piyasa aşamalarını analiz eder ve fiyat ile hacim desenlerini detaylı bir şekilde gözlemler.

Sonuç olarak, VSA, traderlara piyasanın perde arkasında neler olduğunu yorumlama imkanı sağlayan güçlü bir araçtır. Bu metodoloji, hacmi ve fiyat hareketlerini ilişkilendirerek, büyük piyasa katılımcılarının varlığını belirleyebilir ve hareketlerini öngörebilir. Her şeyden önce, grafikler üzerinde derinlemesine bir yorum yapılmasını sağlar ve büyük traderlarla aynı çizgide olma fırsatı sunar.

İlgili Makaleler